Lamda: Πώς θα χρηματοδοτηθούν τα έργα από το ομόλογο στην α’ φάση στο Ελληνικό

Στα νέα εμπορικά κέντρα, αλλά και στην αποπληρωμή παλαιότερου δανεισμού θα κατευθυνθούν, τα κεφάλαια, ύψους έως 320 εκατ. ευρώ, που επιδιώκει να αντλήσει μέσω του, επταετούς διάρκειας, ομολόγου της η Lamda Development, με τον διευθύνοντα σύμβουλο Οδυσσέα Αθανασίου.

Πιο αναλυτικά σύμφωνα με το ενημερωτικό δελτίο, η εταιρία πρόκειται να εκδώσει συνολικά 320 χιλ. ομολογίες ονομαστικής αξίας 1.000 ευρώ η καθεμία, ενώ σε περίπτωση μερικής κάλυψης σε ποσό μικρότερο των 270 εκατ. ευρώ, η έκδοση θα ματαιωθεί.

Σημειώνεται πως το εύρος της απόδοσης του ομολόγου θα ανακοινωθεί την προσεχή Τρίτη 14 Ιουλίου, και η δημόσια προσφορά θα ξεκινήσει στις 15 Ιουλίου και θα τελειώσει την Παρασκευή 17 Ιουλίου.

Παράλληλα, εκτιμάται ότι ποσοστό τουλάχιστον 30% των ομολογιών θα διατεθεί για την ικανοποίηση των εγγραφών των ιδιωτών επενδυτών, και το υπόλοιπο 70% των ομολογιών θα κατανεμηθεί μεταξύ των ειδικών επενδυτών και των ιδιωτών επενδυτών.

Ταυτοχρόνως, τα αντληθέντα κεφάλαια θα διαμορφωθούν σε 312,8 εκατ. ευρώ, ύστερα από την αφαίρεση των εκτιμώμενων δαπανών έκδοσης. Από αυτά εκτιμάται ότι ποσό της τάξεως των 63 εκατ. ευρώ θα κατευθυνθούν για την ανάπτυξη των δύο νέων εμπορικών κέντρων που θα αποτελούν τμήμα της Μητροπολιτικής Παρέμβασης του Ελληνικού.

Το ένα από αυτά που θα βρίσκεται στην Λεωφόρο Βουλιαγμένης, θα διαθέτει εκτιμώμενη μικτή εκμισθώσιμη επιφάνεια 72.000 τ.μ., ενώ το άλλο που θα βρίσκεται στην μαρίνα του Αγίου Κοσμά θα διαθέτει δόμηση 30.000 τ.μ

Από τα ποσά αυτά, 81 εκατ. ευρώ θα διατεθούν για την αποπληρωμή υπολοίπου κοινοπρακτικού ομολογιακού δανείου της Lamda Development ύψους 89,1 εκατ. ευρώ και 100 εκατ. ευρώ θα διατεθούν στην Ελληνικό Α.Ε., αφότου, βεβαίως, ολοκληρωθεί η μεταβίβαση των μετοχών της στην Lamda Development, αρχικά μέσω ενδο-ομιλικού δανείου διάρκειας έως 2 ετών.

Κατόπιν, όταν το δάνειο αυτό αποπληρωθεί, θα παραμείνει διαθέσιμο για τη μερική κάλυψη τραπεζικής εγγυητικής επιστολής ύψους 150 εκατ. ευρώ, η οποία λήγει μετά την αποπεράτωση της ολοκλήρωση της πρώτης, πενταετούς, φάσης του έργου.

Έτσι εξασφαλίζεται η εκπλήρωση των υποχρεώσεων της η Lamda Development για τυχόν υπερβάσεις του κόστους του έργου, καθώς και για τη κάλυψη τυχόν μειωμένων προσόδων από πωλήσεις ή και εκμετάλλευση περιουσιακών στοιχείων.

Μάλιστα, με τη λήξη και της εν λόγω τραπεζικής εγγυητικής επιστολής, η εταιρία θα διαθέσει το ποσό των 100 εκατ. ευρώ για τις ανάγκες χρηματοδότησης των επόμενων δόσεων του τιμήματος, που ανέρχεται σε 915 εκατ. ευρώ, και για την υλοποίηση επενδύσεων στις επόμενες φάσεις του έργου, μετά την πρώτη πενταετία.

Συγκεκριμένα,25 εκατ. ευρώ θα χρησιμοποιηθούν εντός τριών ετών από την ημερομηνία εκδόσεως για νέες επενδύσεις της εισηγμένης και 43,8 εκατ. ευρώ θα διατεθούν, εντός 3 ετών, για την κάλυψη αναγκών κεφαλαίου κίνησης, τόκων και χρηματοοικονομικών εξόδων

Τελικά, και όπως σημειώνεται στο ενημερωτικό δελτίο, η πρώτη πενταετής φάση, ύψους 2 δισ. ευρώ, περιλαμβάνει κυρίως την ενίσχυση της παραλιακής ζώνης, την ανάπτυξη συγκροτημάτων κατοικιών, εμπορικών χρήσεων και των σχετικών υποδομών, με τη χρηματοδότηση τής, να περιλαμβάνει και τη χρηματοδότηση του ΦΠΑ, που θα γίνει με την έκδοση από την Ελληνικό Α.Ε. ομολογιακού δανείου έως 546 εκατ. ευρώ διάρκειας έως 10 χρόνων.